最近、韓国メディアの報道によると、世界の半導体市場が「メモリ需要はピークに達した」という疑問に直面する中、AMDは記録的な四半期業績で強力に応えました。同時に、TeslaのCEOエロン・マスクも警告を発し、「メモリはAI産業の発展を制約する最大のボトルネックになっている」と明言しました。AMDは8月4日に2026年第2四半期の財務報告を発表し、売上高は115.36億ドル（50%増）で、利益は19.9億ドルに達し、黒字転換を果たしました。その中でデータセンターの売上高は67億ドル（107%増）で、総売上の58%を占めています。
報道によると、これはAIハードウェアの出荷量が急増していることを示しており、ストレージ市場を主導するSamsungとSKハイニックスに直接的な利益をもたらしています。
その一方で、エロン・マスクはSpaceXの業績電話会議でより明確な警告を発し、現在のAI産業の「最大の制約要因はメモリである」と述べました。彼は「メモリの年間生産量は約20%しか増加していないが、需要は200%またはそれ以上に急増している」と指摘し、「需要の急増が供給を圧倒し、メモリ価格は下がるどころか上昇するだろう」と予測しました。この発言は、一部の市場が「供給過剰」を懸念していることと鮮明な対比を成しています。
メモリ需要の急増が半導体市場の成長を促進
需要側の持続的な爆発的成長の期待の下、市場は下半期のSamsungとSKハイニックスの業績を楽観視しています。業界のコンセンサスによれば、Samsungの第3、第4四半期の営業利益はそれぞれ11.4兆ウォンと12.37兆ウォンに達し、SKハイニックスも同時期に7.87兆ウォンと8.88兆ウォンの歴史的な新高を記録する見込みです。
さらに、報道はFMS 2026会議でのフランスのアナリストの予測にも言及しており、政府の生産能力倍増政策と企業によるHBM投資の継続的な増加の恩恵を受けて、韓国は少なくとも2031年まで世界のストレージ産業の主導権を維持するだろうとしています。
項目 規格 プロセッサ AMD ストレージ 67億ドル